Kun myyt osakkeita voitolla, voitosta maksetaan Suomessa veroa. Tämä sivu selittää, miten osakkeiden myyntivoitto (luovutusvoitto) lasketaan ja verotetaan, milloin kannattaa käyttää hankintameno-olettamaa, miten tappiot vähennetään ja mikä on osakesäästötilin ero tavalliseen arvo-osuustiliin.
Sisältö on yleistä tietoa Suomen verotuksesta, ei henkilökohtaista veroneuvontaa. Tarkista aina ajantasaiset tiedot ja oma tilanteesi Verohallinnolta.
Näin myyntivoittoa verotetaan
Suomessa osakkeiden myyntivoitto on pääomatuloa. Verotus perustuu realisointiperiaatteeseen: veroa maksetaan vasta kun osakkeet myydään ja voitto toteutuu — ei pelkästä arvonnoususta.
Pääomatulovero on 30 % 30 000 euroon asti ja 34 % sen ylittävältä osalta. Tämä 30 000 euron raja koskee kaikkia saman vuoden pääomatuloja yhteensä (myös osingot, vuokratulot ynnä muut).
Myyntivoitto lasketaan yksinkertaisella kaavalla:
Myyntihinta − hankintameno − kulut = verotettava voitto
Hankintameno tarkoittaa osakkeiden ostohintaa, ja kuluina voi vähentää sekä oston että myynnin välityspalkkiot. Verotus koskee nettoa: saman vuoden tappiot vähennetään voitoista ennen veron laskemista.
Esimerkki
Ostit 100 osaketta hintaan 10 €/kpl (1 000 €), ostopalkkio 5 €. Myit ne myöhemmin hintaan 20 €/kpl (2 000 €), myyntipalkkio 5 €.
Verotettava voitto: 2 000 − 1 000 − 5 − 5 = 990 €. Vero (30 %): 297 €.
Hankintameno-olettama
Hankintameno-olettama on vaihtoehtoinen tapa laskea vähennettävä hankintameno. Voit käyttää sitä todellisen ostohinnan sijasta, jos se on sinulle edullisempi (pienentää veroa). Verohallinto ei valitse sitä puolestasi automaattisesti.
Olettaman suuruus riippuu omistusajasta:
Alle 10 vuotta omistetut: olettama on 20 % myyntihinnasta.
Vähintään 10 vuotta omistetut: olettama on 40 % myyntihinnasta.
Kun käytät olettamaa, et voi vähentää lisäksi todellista ostohintaa etkä välityspalkkioita — olettama korvaa ne kaikki. Olettama on tyypillisesti kannattava, kun osake on noussut paljon ja pitkän ajan kuluessa.
Esimerkki: Olet omistanut osakkeita 15 vuotta ja myyt ne 10 000 eurolla. Alkuperäinen ostohinta oli 1 000 euroa. Todellisella hankintamenolla verotettava voitto olisi 9 000 €. Käyttämällä 40 %:n olettamaa (4 000 €) verotettava voitto on vain 10 000 − 4 000 = 6 000 € — eli 3 000 euroa pienempi.
Luovutustappioiden vähentäminen
Jos myyt tappiolla, syntyy luovutustappio, joka on vähennyskelpoinen. Nykysääntöjen mukaan tappion voi vähentää kaikista pääomatuloista (ei pelkästään muista myyntivoitoista) — esimerkiksi vuokratuloista tai osingoista.
Jos tappiota ei saada vähennettyä syntymisvuonna, se siirtyy eteenpäin syntymisvuotta seuraaville viidelle vuodelle. Vanhimmat tappiot käytetään ensin. Tappioita ei voi vähentää ansiotuloista (kuten palkasta), vaan ne vaikuttavat ainoastaan pääomatulojen verotukseen.
Vähennysjärjestys on: ensin saman vuoden myyntivoitoista, sitten muista saman vuoden pääomatuloista, ja loput siirtyvät seuraaville vuosille.
1 000 euron verovapaa raja
Pienille myynneille on huojennus: jos verovuoden aikana myydyn omaisuuden yhteenlasketut myyntihinnat ovat enintään 1 000 euroa, myyntivoitot ovat verovapaita. Huomaa, että raja koskee myyntihintoja, ei voittoja. Jos myyt osakkeita 1 001 eurolla, maksat veroa koko voitosta, vaikka voitto olisi pieni.
Sama raja toimii myös toisin päin tappioissa: jos verovuoden myyntien hankintamenot ovat yhteensä enintään 1 000 euroa ja myyntihinnat yhteensä enintään 1 000 euroa, syntynyttä tappiota ei voi vähentää.
Tärkeää: vaikka pieni voitto olisi verovapaa, myynnit on silti ilmoitettava veroilmoituksella (kohdassa luovutusvoitot ja -tappiot). Ilmoitusvelvollisuus koskee myyntejä silloinkin, kun veroa ei tule maksettavaksi — ilmoittamatta jättäminen voi johtaa veronkorotukseen.
Osakesäästötili (OST) ja verotus
Osakesäästötilillä osakkeita voi myydä ja ostaa verovapaasti tilin sisällä. Kun myyt osakkeita OST:llä, et maksa myyntivoittoveroa etkä ilmoita yksittäisiä kauppoja heti — voit sijoittaa koko summan uudelleen ilman, että vero pienentää pääomaa välissä.
Vero tulee maksettavaksi vasta, kun nostat rahaa tililtä. Silloin nostosta verotetaan tuoton osuus pääomatuloveroprosentin mukaan.
OST:llä on kuitenkin rajoituksia verrattuna tavalliseen arvo-osuustiliin:
Hankintameno-olettamaa ei voi käyttää OST:llä.
Tappioita ei vähennetä heti muista tuloista, vaan ne huomioidaan vasta tiliä lopetettaessa.
OST:lle voi ostaa vain suoria pörssiosakkeita — ei esimerkiksi ETF-rahastoja.
Ulkomaisten osinkojen lähdeveroa ei hyvitetä OST:llä (toisin kuin AOT:llä). Voit lukea lisää eri markkinoiden verotuksesta USA:n pörssiä käsittelevältä sivulta.
Ulkomaisten osakkeiden myynti
Suomessa asuvan sijoittajan ulkomaisten osakkeiden myyntiä verotetaan pääsääntöisesti samalla tavalla kuin suomalaisten osakkeiden. Verosopimukset useimpien maiden kanssa estävät myyntivoittojen kaksinkertaisen verotuksen: yleensä vain asuinvaltio (Suomi) verottaa myyntivoiton.
Myyntivoitto lasketaan euroissa. Sekä osto että myynti muunnetaan euroiksi kauppapäivän valuuttakurssin mukaan, joten myös valuuttakurssin muutos vaikuttaa verotettavaan voittoon.
Esimerkki: ostat osakkeen 1 000 dollarilla, kun euron kurssi on 1,10 USD/EUR → ostohinta on noin 909 €. Myyt osakkeen myöhemmin 1 100 dollarilla, kun kurssi on 1,05 USD/EUR → myyntihinta on noin 1 048 €. Vaikka osake nousi dollareissa 10 %, euromääräinen voitto (noin 139 €) on erilainen, koska myös valuuttakurssi muuttui. Käytä laskelmissa aina kauppapäivän virallisia kursseja.
FIFO-periaate
Jos olet ostanut saman yhtiön osakkeita useassa erässä ja myyt osan, verotus noudattaa FIFO-periaatetta (First In, First Out): osakkeet katsotaan myydyiksi siinä järjestyksessä kuin ne on ostettu. Et voi itse valita, minkä erän myyt.
Esimerkki: Ostit 2020 yhteensä 50 kpl à 10 € ja 2022 yhteensä 50 kpl à 20 €. Jos myyt nyt 60 kpl, verotuksessa katsotaan myydyksi ensin koko ensimmäinen erä (50 kpl) ja 10 kpl toisesta erästä. Salkkuun jää 40 kpl vuoden 2022 erästä.
Myyntien ilmoittaminen
Useimmat suomalaiset välittäjät (kuten Nordnet, OP ja Danske Bank) toimittavat tiedot osakekaupoista suoraan Verohallinnolle, ja ne näkyvät esitäytetyllä veroilmoituksella. Sijoittajan tehtävä on tarkistaa, että tiedot ovat oikein.
Erityistä tarkkuutta vaativat ulkomaiset välittäjät (esimerkiksi Interactive Brokers tai eToro), jotka eivät useinkaan raportoi tietoja Suomen Verohallinnolle. Tällöin sijoittajan on itse ilmoitettava kaupat OmaVerossa (arvopapereiden luovutusvoitot ja -tappiot, lomake 9A).
Kannattaa tarkistaa erityisesti, että kaikki myydyt erät ovat mukana, hankintahinnat ovat oikein (etenkin jos olet vaihtanut välittäjää), hankintameno-olettamaa on käytetty jos se on edullisempi, välityspalkkiot on vähennetty ja ulkomaisten kauppojen valuuttakurssit ovat oikein.
Usein kysytyt kysymykset
Paljonko osakkeiden myyntivoitosta maksetaan veroa?
Myyntivoitto on pääomatuloa: veroa maksetaan 30 % 30 000 euroon asti ja 34 % sen ylittävältä osalta. Raja koskee kaikkia saman vuoden pääomatuloja yhteensä.
Miten myyntivoitto lasketaan?
Myyntihinnasta vähennetään ostohinta ja molempien kauppojen välityspalkkiot. Vaihtoehtoisesti voi käyttää hankintameno-olettamaa, jos se on edullisempi.
Mikä on hankintameno-olettama?
Se on laskennallinen hankintameno — 20 % myyntihinnasta, jos omistusaika on alle 10 vuotta, ja 40 %, jos vähintään 10 vuotta. Sitä käytetään todellisen ostohinnan sijasta, jos se pienentää veroa. Olettamaa käytettäessä ei voi vähentää lisäksi todellisia kuluja.
Onko alle 1 000 euron myynti verovapaa?
Jos verovuoden kaikkien myyntien yhteenlasketut myyntihinnat ovat enintään 1 000 euroa, voitot ovat verovapaita. Myynnit on kuitenkin silti ilmoitettava veroilmoituksella.
Vanhenevatko luovutustappiot?
Luovutustappio on vähennyskelpoinen syntymisvuonna ja sitä seuraavien viiden vuoden aikana. Vanhimmat tappiot käytetään ensin.
Voiko osaketappiot vähentää vuokratuloista?
Kyllä. Luovutustappiot voi vähentää kaikista pääomatuloista, ei pelkästään muista myyntivoitoista. Ansiotuloista niitä ei voi vähentää.
Mitä FIFO-sääntö tarkoittaa?
Kun myyt osan samaa osaketta eri erissä ostetuista, ne katsotaan myydyiksi ostojärjestyksessä (vanhin ensin). Et voi itse valita myytävää erää.
Voiko osakesäästötilillä myydä verovapaasti?
Tilin sisällä tehdyistä myynneistä ei makseta veroa heti. Vero maksetaan vasta, kun rahaa nostetaan tililtä, jolloin verotetaan tuoton osuus.
